A principios del invierno de 1924, un buque de carga líquido estadounidense llamado Watertown zarpó de un puerto de California. El barco siguió hasta Nueva Orleans, su ruta discurría por el Canal de Panamá. Sin embargo, hubo un accidente durante el viaje, dos marineros murieron como resultado de una intoxicación por vapor de aceite. De acuerdo con la tradición imperante, fueron enterrados en el mar frente a las costas de México.
Unos días después, al atardecer, uno de los marineros del petrolero notó que dos cabezas humanas se balanceaban sobre las olas. Un testigo ocular los reconoció como dos marineros muertos. Las cabezas aparecieron la noche siguiente.
Casi toda la tripulación del carguero, tanto individualmente como en conjunto, notó repetidamente a estos marineros muertos. Se levantaron aproximadamente a tres metros entre sí, manteniendo una distancia de no más de 13 metros de lado. Los fantasmas parecían flotar sobre las olas. Estas cabezas eran mucho más grandes que las cabezas de personas vivas. Los fantasmas aparecieron durante diez segundos y luego parecieron disolverse en el aire y aparecieron de nuevo. Después de que el barco llegó al Atlántico, los fantasmas dejaron de aparecer.
Tan pronto como el barco atracó en el puerto de Nueva Orleans y la tripulación del petrolero desembarcó, el capitán notificó oficialmente a la gerencia de la compañía naviera sobre el incidente. Sin embargo, ninguno de los miembros del personal de comando del petrolero se llevó una cámara para tener al menos alguna evidencia. Fue por esto que el capitán del carguero compró una cámara antes de regresar. Después de que las cabezas de los fantasmas comenzaron a aparecer nuevamente, el Capitán Tracy tomó algunas fotografías. Luego escondió una cámara y una película en la caja fuerte. Posteriormente, un trabajador de un estudio fotográfico en Nueva York que estaba imprimiendo las fotografías no vio nada extraño en 5 de las 6 fotografías. Sin embargo, en una toma, las cabezas de los fantasmas eran claramente visibles. La agencia de búsqueda a la que recurrieron los miembros del equipo para establecer la validez de la negativa,no reveló ningún rastro de fraude intencional. Durante los siguientes viajes, los fantasmas comenzaron a aparecer cada vez menos, y luego desaparecieron por completo.
